|
1 疫情凶猛，最大的隐忧可能随时砸落。 从「整个社会钱的流向逻辑」到「各行业目前全领域洗牌」，再到「无论什么主义无论什么派别，我们最终都不得不拥抱效率，并同时接受二八贫富撕裂的宿命，赢者占有一半以上的蛋糕」等等。 思考的越多，就越发担忧目前超大房地产「债务堰塞湖」的危险。 粗略统计，目前中国房地产市值约为65万亿美元，折合人民币450万亿。 这是一个天量的盘子，而且一边绑着几亿中产阶级的资产信用，另一边还压着数十万亿加了杠杆的债务。 一个跌停板就是45万亿财富蒸发，跌起来是个天大的事，稍微涨几个百分点也已经不是一件容易的事情了。 调控维稳高位横盘已经四年的房价，已经到了刻不容缓的地步。 不得不重视。 而且牵一发而动全身。 2 疫情负面冲击最大的，是目前超大城市人口高密度对于医疗卫生问题的无限放大风险。 隔离这种最原始有效的手段，是人类对抗病毒的迫不得已，也是壮士自断一只手臂，求得保命的悲壮之举。 现实的成本付出与分摊已经成为必然。 每个人都身处其中，也都将是最终成本的摊派者，逃不掉，躲不开。 面对复工倒计时的当下，房地产相关产业链的复工基本上都是最后的，3月初目前来看开门正常营业的概率为零。 行业老鸟Z先生说：「售楼部关门，销售回款清零，开发商目前唯一现金流保证也被掐掉。这几乎是对房地产行业的釜底抽薪。」 10号之后，全国很多售楼部都在尝试「网上直播销售」。参与过的小张说：「都是空架子，大多数楼盘线上没有真实流量，都是自娱自乐！」 人们不愿扎堆，不愿参与超大型的开盘，原有的旧套路真的到了不得不改的节点，售楼部，示范区的那些现场洗脑包装以后该如何展示给客户看？巧舌如簧的销售技巧以后的用武之地在哪里？ 房企难，普通家庭的六个钱包也难，杯水车薪的收入来应对天量的债务泡沫，捂住存量都难，想要再来一波急速暴涨，有点想多了。 活下去，依然是房地产产业链上的最大刚需。 无论是身形庞大的开发商，还是弱小的个人从业者，保命最要紧！ 想想疫情下半场之后的事情，体量决定一切，除了餐饮，影视，旅游行业的困局外，数百万亿大盘子的房地产，这个最大的「重灾区」永远绕不开。 无论嘴上有多硬，房子，就是中国居民最大的财富基本面。 3 就拿当下的「疫情下半场」最棘手的救市问题来看。 空头和多头的声音都有旗鼓相当的分贝。 一个很现实的问题，2003年，非典疫情的下半场，我们尚且可以加「居民存款」的杠杆，来为经济的「v」型反转托底，但现在，我们能靠的住的「牛」在哪里呢？ 居民存款的余粮也不多了；财政早已经勒紧裤腰带了；外部出口市场自顾不暇，逆全球化抬头；货币大宽松真不能再干了；外资净流入是各国争夺的「唐僧肉」，谁都不会让；…… 还是笔者的老观点，一切大的生意都是「抢存款」的生意，谁都没有比谁高明到哪里去。 复盘2019底，社会总存款余额190万亿，几乎比2008年增长了10倍，其中从细项上来看，居民存款80万亿，非金融企业存款接近60万亿，非银行金融企业存款16万亿，其他政府和团体存款额度为35万亿。 这就是当下最大家底，一切操盘都绕不开这个基本现实。 居民存款80万亿加上非银行金融企业存款16万亿（券商基金机构的第三方托管账户），这96万亿就是居民消费和投资的子弹。排除掉其中60多万亿加了杠杆买了房子，其实真正能调动的也就不到30万亿。 30万亿对应房市450万亿的市值存量，还不够拉一个涨停呢。 10%都干不动，说房子短期会暴涨的同志，最起码是不懂现实的。 现在这个节骨眼上，向上难，跌起来恐怖，继续稳起来也是不容易的。 未来会怎么样？ 增量不足，极端分化将加速杀来。 4 每一次大的波动都是分化的加速器。 到目前为止，我们对极端分化的现实依然是低估的。 美国次贷危机十年复盘，几乎是全球财富快速分化的加速十年，20%前面的人，占有的财富几乎可以用不好意思的暴增在积累。 这里面有权宜之计的无奈，也有既定游戏规则不死的必然。 总之，无论你接受还是不接受，这个现实都在轰轰烈烈地影响这每一个人。 有人说，疫情会暂缓房价的凶猛。 但资产疲态的结果前面，还有一个更加严峻的现实就是，个人收入的空头，很多人到目前为止，希望能拿到和去年同等收入都难，能指望今年收入有更大的突破的人，真的少之又少。 生活不易，最近据报道，已经有一批员工向老板集体进言，主动降低收入，以换来特殊时期的裁员暂缓。 这里面有诸多的无奈和现实，扒开了，每个人都是一把心酸。 出门干活，不幸被感染，2%的死亡率，一直憋在家里，生存的压力100%的直击面门。 困难面前，自己才是自己的无限责任人。 小区大妈对出租客的另眼看待；居家办公的收入锐减；生活成本的叠加上涨；房地产行业的伤口未愈；…… 抬头看天，疫情下半场的疗伤时刻正在到来，和以前一样的是，收入增长依然不见起色，和以前不一样的是，我们虚弱复苏的经济又加了几副更重的担子。 就像曹德旺先生说的：」我做好了和这个国家一起过苦日子的准备。」 鸡汤也说：尘埃们，你可一定要挺住！
| 
发表于 2020-2-13 11:48
